戦略的コーポレート・ファイナンスの法務と実務

セミナー概要

コーポレートガバナンス・コードにおける政策保有株式の縮減に関する方針等の開示の要求や、投資家に対する厳しい説明責任を受けて、政策保有株式の売却が進んでいる。政策保有株式の売却に際しては、国内外での売出しのほか、いわゆる臨報方式やABB（Acceletated Bookbuilding）方式での売出し、海外ブロックトレードといった手法から、売出しの規模感や市場流動性、株価への影響や発行会社との関係性、実行までのタイムラインなどを考慮して、適切な手法を選択する必要があります。

また、ウクライナ、イスラエル情勢や各国の金融政策を受けた為替・金利の動向、物価・原材料価格の高騰など、目まぐるしく変化する事業環境下で、資金調達を成功させるためには、足許の業績や株価の動向を踏まえ、また今後の事業環境の不確実性等も総合的に考慮した上で、取り得る最善の選択肢を戦略的に選択しなければなりません。

本講演では、多くの金融機関や上場会社で急速に進んでいる政策保有株式の売出しに関し、国内外での売出し、臨報方式やABB（Acceletated Bookbuilding）方式での売出し、海外ブロックトレードといった近時高い注目を集めている手法から、新株予約権等による第三者割当型ファイナンス、臨報方式の海外募集、ライツ・オファリングをはじめとした最先端の資金調達の手法につき概説するとともに、このような環境下において実際に企業の担当者が政策保有株式の売却や資金調達を検討する際に、どのような選択肢があり、いかに選択し、実行していくかについて、法務面と実務面の重要ポイントを中心に、基本的な事項から分かりやすく解説いたします。企業の資本政策・資金調達戦略検討の基礎として、ファイナンスの経験の有無にかかわらず、上場企業の、経営、財務、経営企画、法務のご担当者に是非参加頂きたい講演です。

講義内容

1．近時の資本市場の動向

2．政策保有株式の売出し（グローバルオファリング、臨報方式、ABB、ブロックトレード）

3．新株予約権・CBの第三者割当型ファイナンス

4．ライツ・オファリング（ノンコミットメント型、一部コミットメント型、ノンディスカウント型）

5．公募増資・IPO（Global Offering/IPO、親子上場、旧臨報方式IPO）

6．種類株式

7．ユーロCB/リキャップCB

8．コンボオファリング（株式とCBの同時発行）

受講対象者

上場会社のマネジメント・財務・経営企画・法務部門の役職員、証券会社・金融機関等の

アドバイザー等

※講師と同業の方につきましては、お申込みをご遠慮いただいております。

受講料〔1名様分〕

お申込みに際してご留意いただきたいこと

※最後の画像の途中から約30分間講師の姿が見えなくなる、不備がございます。音声や資料の表示等には問題なくご受講に支障はございませんが、お見苦しい点がございます事お詫び申し上げます。

〇 受講料は、視聴開始日４営業日前までに別途ご案内する指定銀行口座にお振込みください。なお、視聴開始日４営業日前までにキャンセルの連絡がない場合は、お振込みいただいた受講料のご返金はいたしかねますのでご了承ください。

※ お振込み手数料につきましては、お客様ご負担でお願いいたします。

※ 領収書の発行はいたしかねますのでご了承ください。

〇 申込期限後または中止後のお申込は出来かねますので、ご了承ください。

〇 反社会的勢力と判明した場合には、Webゼミのご視聴をお断りいたします。

〇 講師と同業の方につきましては、お申込みをご遠慮いただいております。

〇 講義の録音・録画はご遠慮いただいております。

〇 プログラム内容等は、一部変更になることもございます。予めご了承いただきますようお願い申し上げます。

〇 天災事変やその他諸事情により、セミナーの中止・延期、申込期限前の締切等がございますので予めご了承ください。